最近の中銀がらみ、米国株、米国労働市場がらみで気になるテーマをいくつか。
FRB総資産推移(ここ1年)
ピークは2022.4.13の約「8.97」兆ドル。
2022年6月から量的引き締め。
☆2024年6月末:「7.23」兆ドル
最新値は約「7.22」兆ドル(前週は7.23兆ドル)。
6月は「-0.05」兆ドルでした。
2022年4月のピークから約1.75兆ドル資産縮小(ピークから約-20%)。
ECB総資産推移(ここ1年)
※出所:Central Bank Assets for Euro Area (11-19 Countries) (ECBASSETSW) | FRED | St. Louis Fed
ピークは2022.6月の約「8.84」兆ユーロ。
☆2024年5月末:「6.56」兆ユーロ
直近値は約「6.52」兆ユーロ(前週は6.54兆ユーロ)。
6月は「-0.04」兆ユーロでした。
2022年6月ピークから約2.32兆ユーロ資産縮小(ピークから約-26%)。
※テルトロに関して↓
日銀総資産推移(ここ1年)
※出所:Bank of Japan: Total Assets for Japan (JPNASSETS) | FRED | St. Louis Fed
☆2024年5月末:「761」兆円
最新値6.30は754兆円(6.20は753兆円)。
6月は「-7」兆円でした。
※最新データ:営業毎旬報告 : 日本銀行 Bank of Japan
主要3中銀(FRB、ECB、日銀)、月間バランスシート動向(概算値)
主要3中銀、2024年6月は-22兆円。
2024年はここまで
☆2024年1月:-15兆円
☆2024年2月:-15兆円
☆2024年3月:-52兆円
☆2024年4月:-13兆円
☆2024年5月:-22兆円
☆2024年6月:-22兆円
半年トータル約-139兆円。
年間では-278兆円ペースですが、どうなりますか。
※2023年トータルでは約-231兆円
テスラ(TSLA)の株価(ここ5年)
※出所:https://jp.investing.com/equities/tesla-motors
先週週間では約「+27%」と暴騰。
今は2021年11月のピーク「414.5」から約「-39%」水準。
エヌビディア (NVDA)の株価(ここ5年)
※出所:NVDA | Nvidia 株式-Investing.com
AIバブルの象徴っぽいエヌビディアの株価変動。
先週週間では約「+2%」。
今は2024年6月ピーク「140.7」から約「-11%」水準。
ビットコイン(ドル建て、ここ5年)
※出所:https://jp.investing.com/crypto/bitcoin/btc-usd
先週週間(6.28~7.5の終値)では約「-6%」。
今は2024年3月のピーク「73666」から2024.7.5終値は約「-23%」水準。
「ユーロ50の空売り」と「米国債(2621)の買い」の運用状況
2022年11月中旬、ユーロ50(ユーロ建て)を空売り。
今は約「-28.48%」の含み損(前週は-26.28%)。
2023年10月下旬、iシェアーズ 米国債20年超(H有)【2621】を買い。
今は約「+4.8%」の含み益(前週は+6.3%。分配金収益含まず)。
先週
☆ユーロ50売りの含み損は増加。
☆【2621】の含み益は減少。
米国 失業保険継続受給者(2022年1月~)
※出所:Continued Claims (Insured Unemployment) (CCSA) | FRED | St. Louis Fedより作成
2022年1月以降の米国失業保険継続受給者の推移(週次)。
直近値は約186万人。
昨年7月頃から総じて横ばいでしたが直近では増加傾向。
NAAIMエクスポージャー指数
※出所:NAAIM Exposure Index | NAAIM
NAAIMエクスポージャー指数は米機関投資家のポジション状況を示唆する指標。
数値が大きいほど米機関投資家は株に強気、小さいほど弱気。
7.3の最新値は「103.66」で前週「85.44」より大きく上昇。
☆2024年、月ごとの平均値
●2024年1月:「75.2」
●2024年2月:「88.3」
●2024年3月:「99.0」
●2024年4月:「72.2」
●2024年5月:「85.9」
●2024年6月:「84.1」
であり、最新値の「103.66」は著しく高い値。
最新値をみると米機関投資家は超強気モード。
トランプラリー、続くか、そろそろピークか。
※NAAIMエクスポージャー指数について↓
※出所:マーケット|SBI証券
おわりに
先週のテスラ、エヌビディア、ビットコイン3つの値動き。
☆テスラ:+27%
☆エヌビディア:+2%
☆ビットコイン:-6%
テスラは先週+27%の暴騰。
ビットコインはここ7週で6週下落。
※出所:https://jp.investing.com/crypto/bitcoin/btc-usd-historical-dataより作成
3月のピークから2024.7.5終値は約「-23%」水準。
またリスクオンで一気に盛り返すのか、ずるずるいくのかどうか。
と先週書いていましたが、今はずるずるモード。
NAAIMエクスポージャー指数は節目の「100」を超えて、米機関投資家は超強気。
最近のジンクスとしては「100」を示現するとその直後、あまりいい展開はないですが、今回はどうなりますか。
また米国・失業保険継続受給者は明らかに増加傾向。
※出所:Continued Claims (Insured Unemployment) (CCSA) | FRED | St. Louis Fedより作成
米国失業率の上昇が続いているのと整合的。